Choisir une assurance vie : les critères essentiels

L'assurance vie est un outil de placement apprécié pour sa flexibilité et ses avantages fiscaux. Toutefois, choisir le bon contrat demande de s’intéresser à plusieurs critères afin de s’assurer qu’il répond à nos objectifs d’épargne et à notre profil d’investisseur. Voici les points clés à examiner pour bien choisir son assurance vie.

Vérifier le support d'investissement

Le support d'investissement correspond aux placements dans lesquels votre capital est investi dans le cadre de votre assurance vie. En fonction de ce support, votre épargne peut croître de différentes manières, avec des niveaux de risque et de rendement variables.

Les contrats d’assurance vie proposent principalement deux types de supports d’investissement :

Les fonds en euros sont des placements sécurisés qui offrent une garantie en capital. Ils conviennent aux épargnants cherchant à limiter les risques, car le capital investi est protégé et les intérêts s’ajoutent chaque année de manière sécurisée. Cependant, leur rendement est généralement plus faible.
Les unités de compte, quant à elles, sont des supports plus dynamiques, investis dans des actifs tels que les actions, les obligations, ou encore l’immobilier. Contrairement aux fonds en euros, elles ne garantissent pas le capital, mais elles peuvent offrir un potentiel de rendement supérieur. Ce type de support s’adresse plutôt aux épargnants prêts à accepter une prise de risque en échange d’une possibilité de performance accrue.

Pour choisir entre fonds en euros et unités de compte, il faut connaître son profil d’épargnant. On distingue trois principales catégories :

Prudent, pour ceux qui privilégient la sécurité du capital ;
Équilibré, pour ceux qui recherchent un compromis entre sécurité et performance ;
Dynamique, pour les épargnants prêts à prendre plus de risques pour maximiser les rendements.

Une fois votre profil défini, il est plus facile d’adapter le choix des supports : par exemple, un profil prudent s'orienterait vers une majorité de fonds en euros, tandis qu’un profil dynamique préférera les unités de compte.

Choisir le bon contrat d’assurance vie

Les contrats d'assurance vie se déclinent principalement en deux types :

Contrats monosupport : Ces contrats ne proposent qu'un seul support, généralement un fonds en euros sécurisé.
Contrats multisupport : Ils offrent la possibilité d’investir à la fois dans des fonds en euros et dans des unités de compte, permettant ainsi une répartition plus flexible et adaptée au profil de risque de chacun. Ce type de contrat permet aussi de moduler la répartition au fil du temps, en ajustant le pourcentage alloué aux fonds sécurisés et aux unités de compte selon vos besoins.

Connaître les frais liés à votre contrat d’assurance vie

Les frais associés à un contrat d’assurance vie peuvent impacter considérablement votre rendement final, il est donc important de bien les comprendre avant de souscrire. Parlons des principaux types de frais à surveiller.

Les frais d’entrée (ou frais de dossier)

Lors de la souscription, certains assureurs prélèvent des frais d’entrée, généralement sur le premier versement. Ceux-ci peuvent s'élever à une quarantaine d'euros, bien que certains contrats puissent offrir des frais d’entrée réduits ou inexistants. Un comparatif des offres peut s’avérer utile pour trouver les contrats sans frais d’entrée.

Les frais de versement

Ce sont des frais appliqués à chaque versement sur le contrat, avant que le montant ne soit investi. En moyenne, ces frais représentent environ 3,24 % des sommes versées, mais ils peuvent aller jusqu’à 5 % selon les assureurs.

Les frais de gestion

Ces frais correspondent à la rémunération de l’assureur pour la gestion de vos placements, prélevés chaque année. Les taux varient en fonction des supports d’investissement :

Sur les fonds en euros : Les frais de gestion sont relativement faibles, oscillant entre 0,3 % et 1 %, car ce support nécessite une gestion moins complexe.
Sur les unités de compte (UC) : Les frais sont plus élevés, entre 0,6 % et 1,2 %, car la gestion des UC implique souvent des coûts additionnels comme les frais de change et de conversion, ainsi que l’intervention régulière de gestionnaires.

Les frais d’arbitrage

Ces frais sont appliqués lorsque vous décidez de réorganiser la répartition de votre épargne entre différents supports d’investissement, comme le transfert de fonds euros vers des unités de compte. Les frais d’arbitrage peuvent être facturés sous deux formes :

Forfaitaire : Un montant fixe (par exemple, 25 € par arbitrage) pour chaque opération, avantageux pour les épargnants effectuant des arbitrages de montants importants.
Proportionnelle : Un pourcentage, généralement compris entre 0 et 1 % des sommes arbitrées. Certaines compagnies d’assurance incluent des arbitrages gratuits chaque année (jusqu’à trois), ce qui peut être intéressant si vous prévoyez des arbitrages réguliers.

Considérer les modes de gestion possibles de votre contrat

Le mode de gestion de votre contrat d’assurance vie détermine votre niveau d’implication et le degré de personnalisation de votre placement. Vous avez généralement le choix entre :

Gestion libre : Vous prenez toutes les décisions d’investissement vous-même, en choisissant vos supports (fonds en euros ou unités de compte) et en ajustant vous-même la répartition du capital.
Gestion pilotée : La gestion est confiée à des experts, qui ajustent les placements en fonction d’un profil de risque défini au préalable (prudent, équilibré, dynamique).
Gestion sous mandat : Similaire à la gestion pilotée, ce mode offre un degré de personnalisation plus poussé. Le gestionnaire ajuste continuellement la stratégie d’investissement en fonction de vos attentes, de vos objectifs et de votre tolérance au risque, ce qui permet une adaptation régulière du portefeuille.
Gestion profilée : Cette gestion se base sur un profil d’investisseur prédéfini, par exemple, prudent, équilibré ou offensif, correspondant à votre niveau de risque accepté. En fonction de ce profil, le professionnel ajuste les supports pour respecter la stratégie.
Gestion à horizon : Également appelée gestion évolutive, ce mode ajuste la répartition des supports selon l’échéance de votre projet (comme la retraite). Au début, les placements sont plus dynamiques (ex. unités de compte), puis deviennent progressivement plus sécurisés (fonds en euros) à mesure que l’échéance approche, pour limiter les risques.

Soigner la clause bénéficiaire pour choisir la bonne assurance vie

La clause bénéficiaire est une spécificité essentielle de l’assurance vie, permettant de désigner une ou plusieurs personnes qui percevront le capital en cas de décès de l’assuré. Cette désignation doit être précise et correspondre fidèlement à vos souhaits, car elle peut avoir des implications juridiques importantes.

Il est conseillé de bien rédiger cette clause, par exemple en indiquant les noms, prénoms, adresses et dates de naissance des bénéficiaires, pour éviter toute ambiguïté. Cette désignation peut se faire au moyen d’une clause standard (« à mon conjoint »), mais il est souvent préférable d'opter pour une clause personnalisée, afin de tenir compte des évolutions personnelles (divorce, remariage, etc.).

Vous avez également la liberté de définir la répartition du capital entre plusieurs bénéficiaires désignés. Cette répartition peut être différente pour chaque bénéficiaire, par exemple en attribuant 70 % du capital garanti à l’un et 30 % à l’autre, selon vos préférences.

Vous pouvez formaliser cette clause directement sur le contrat (clause bénéficiaire pré-rédigée), par lettre recommandée (rédaction libre), ou via un testament chez un notaire.

Choisir une assurance vie : ce qu’il faut savoir sur les versements et les retraits

Lors du choix d'un contrat d'assurance vie, le souscripteur doit bien examiner les options de versements et de retraits proposées, car elles peuvent différer selon les assureurs. Ces critères ont un impact direct sur la flexibilité de votre contrat et la manière dont vous pourrez gérer vos finances tout au long de la vie du contrat.

Versements pour un contrat d’assurance vie

Lors de l'ouverture du contrat, un versement initial minimum est généralement requis, souvent entre 100 et 500 € selon l’assureur. Ensuite, plusieurs types de versement s'offrent à vous :

Versements libres : Vous pouvez alimenter votre contrat quand bon vous semble, en fonction de vos capacités financières du moment.
Versements programmés : Vous pouvez choisir de verser une somme fixe mensuelle, trimestrielle ou annuelle, prélevée directement sur votre compte bancaire. Cette formule offre la liberté d'ajuster les versements – les suspendre, les diminuer ou les augmenter – à tout moment, sans pénalités.

Retraits sur un compte assurance vie

Les contrats d’assurance vie permettent aussi de récupérer votre épargne en tout ou en partie, grâce à trois options de sortie, c’est ce qu’on appelle le rachat d’assurance vie :

Rachat total : Vous retirez l’intégralité de votre capital et fermez définitivement le contrat. Ce choix est irréversible ; en cas de réouverture, vous devrez attendre de nouveau huit ans pour bénéficier des avantages fiscaux maximaux.
Rachat partiel : Cette option vous permet de retirer une partie du capital, en laissant le reste fructifier dans le contrat, préservant ainsi les avantages fiscaux liés à l'ancienneté du contrat. Les fonds peuvent être utilisés librement, sans justificatif.

Important : Selon la durée de votre contrat et la date de vos versements, la fiscalité appliquée au rachat peut varier.

Sortie en rente viagère : Vous pouvez transformer tout ou partie de votre épargne en revenu régulier versé à vie. Bien que ce choix rende le capital indisponible, il garantit un revenu stable jusqu'à votre décès.

Choix d’une assurance vie : examiner la solidité de l'assureur et la qualité de service

La fiabilité de l'assureur est primordiale pour garantir la sécurité de vos investissements. Renseignez-vous sur sa solidité financière et consultez des avis sur la qualité de son service client. Privilégiez un assureur réputé pour son expertise et pour son accompagnement des épargnants, afin de bénéficier de conseils avisés et d’un suivi de qualité.

N'oubliez pas également de vérifier la réputation de l'assureur en matière de transparence et de réactivité, notamment en cas de demandes spécifiques ou de gestion de vos contrats à long terme. Un bon assureur doit non seulement être solide financièrement, mais aussi capable de s'adapter à vos besoins évolutifs, garantissant ainsi une relation de confiance durable.