La gestion mixte du PER : une stratégie d'épargne personnalisée
La gestion mixte propose un moyen unique d'optimiser les bénéfices de l'épargne retraite. En effet, cette stratégie combine différentes méthodes de gestion en une seule solution. Ainsi, les experts gèrent une partie des investissements, tandis que l'épargnant garde la liberté de gérer le reste de son capital investi.
Cette option s’adresse donc aux épargnants qui recherchent un équilibre entre autonomie et conseil professionnel. En conséquence, la gestion mixte se révèle idéale pour ceux qui souhaitent constituer une épargne tout en limitant les risques. Afin de mieux comprendre comment cette approche peut s’intégrer dans votre stratégie d’investissement, découvrons-en les mécanismes.
Qu’est-ce que la gestion mixte du PER ?
La gestion mixte du Plan d’Épargne Retraite (PER) offre une grande flexibilité pour les épargnants qui recherchent un équilibre entre autonomie et assistance professionnelle. Elle repose sur une combinaison de plusieurs modes de gestion, permettant ainsi d’allier sécurité et rendement.
D’une part, l’épargnant peut confier une partie de son épargne à des gestionnaires spécialisés, via une gestion sous mandat. D’autre part, il dispose d’une liberté totale pour gérer une autre partie de son portefeuille, qu’il peut répartir parmi les différents supports d'investissement de son choix, tels que des unités de compte ou des fonds en euros.
Ce mécanisme avantageux permet donc de rassembler plusieurs types de gestion. Il confère à l’épargnant la possibilité de diversifier ses placements tout en s’assurant que son capital est géré de manière sécurisée et réfléchie.
Par ailleurs, cette stratégie se distingue par sa capacité à adapter le contrat au fil des années, en fonction de l’évolution des marchés financiers et des objectifs de l’épargnant. Elle se positionne comme une solution idéale pour ceux qui souhaitent moduler leurs investissements en fonction de leurs connaissances et de leur disponibilité.
Un dispositif personnalisé pour l’épargnant
La gestion mixte du PER se positionne comme une réponse adaptée pour ceux qui souhaitent concilier différents modèles de gestion, chacun comportant ses atouts et ses faiblesses distincts.
- La gestion libre, par exemple, exige une solide expertise des marchés et un suivi constant. Sans cela, l’épargnant peut perdre de l’argent s’il ne dispose pas du temps et des compétences adaptés à ce système.
- La gestion pilotée rassure et offre une sérénité au titulaire du compte. Cependant, elle limite la liberté de décision de l’épargnant, qui doit s’en remettre aux spécialistes.
- La gestion à horizon ajuste les placements selon le temps restant avant la retraite, ce qui sécurise les investissements au fur et à mesure. Cependant, cette approche peut paraître trop rigide pour certains, surtout en début de contrat, lorsque les placements peuvent être plus volatils.
Or, certains investisseurs recherchent la souplesse de la gestion libre tout en accédant à l’expertise des spécialistes. C’est pourquoi la gestion mixte répond à cette demande en offrant un compromis judicieux.
En effet, elle permet de combiner la gestion active et la gestion passive au sein d’un même contrat, pour une approche plus nuancée. L’épargnant contrôle pleinement une part de ses investissements, tandis que les spécialistes se chargent de faire fructifier le reste de son portefeuille. Cette dualité permet d’obtenir le meilleur des deux mondes : la sécurité des fonds en euros investis et la performance des supports en unités de compte.
Une solution pour limiter les erreurs de placements
En optant pour la gestion mixte, l’épargnant évite ainsi de commettre des erreurs coûteuses. Ceux qui gèrent entièrement leur épargne peuvent parfois prendre des décisions précipitées, guidées par l’émotion plutôt que par la raison.
De plus, en période de volatilité, certains épargnants peuvent réagir trop rapidement aux fluctuations des marchés boursiers, ce qui peut compromettre leur capital. La gestion mixte introduit une certaine stabilité, permettant aux experts d’intervenir pour limiter ces risques.
En particulier, les placements en unités de compte, notamment les actions, nécessitent une approche prudente, surtout en début de contrat où l’horizon de placement est encore lointain. Grâce à la gestion mixte, la répartition des risques devient plus aisée.
En déléguant une partie de l’épargne à des spécialistes, l’épargnant limite les erreurs de jugement, notamment en période de forte volatilité. Toutefois, ce mode de gestion ne supprime pas tous les risques.
Comme pour la gestion pilotée, les gestionnaires professionnels, tout en respectant le profil d'investisseur de l’épargnant, peuvent prendre des décisions plus audacieuses pour maximiser le rendement. Par ailleurs, plus l’horizon de la retraite est distant, plus la gestion peut se montrer souple.
Cela permet d’exploiter pleinement les opportunités du marché tout en sécurisant progressivement les actifs à mesure que l’échéance approche. En revanche, sur la part qu’il détient, l’épargnant peut toujours investir sur des placements plus stables, tels que des fonds communs de placement ou des produits d'épargne garantis.
Comment adopter la gestion mixte du PER ?
Tous les PER ne proposent pas la gestion mixte, mais ceux qui l’intègrent offrent des avantages indéniables. Certains gestionnaires de PER permettent aux souscripteurs de choisir entre la gestion libre et la gestion pilotée avec la possibilité de combiner les deux au sein d’un même contrat.
En général, l’épargnant informe les gestionnaires pour souscrire. Cette flexibilité permet ainsi aux épargnants de déléguer une partie de leur portefeuille à des experts tout en conservant la gestion d’une autre partie.
Ainsi, un contrat PER peut inclure une section en gestion libre, investie sur des fonds en unités de compte, et une autre en gestion pilotée, suivant un mandat défini au préalable. Ce dispositif guide le détenteur du PER à allouer ses fonds selon ses buts et ses préférences.
De plus, un arbitrage entre les différentes poches demeure possible. L’épargnant qui a opté pour la gestion libre peut procéder à un versement partiel de son épargne afin d’alimenter son portefeuille piloté. Inversement, un épargnant en gestion pilotée peut décider de rediriger une partie de ses fonds vers la gestion libre.
Cette flexibilité fait de la gestion mixte une option attrayante pour ceux qui souhaitent ajuster leurs placements en fonction de l’évolution des marchés et de leurs propres connaissances. Ainsi, les épargnants bénéficient d’une stratégie sur mesure, qui leur permet de prendre des décisions éclairées tout en s’appuyant sur l’expertise de professionnels qualifiés.
Les avantages fiscaux de la gestion mixte du PER
Outre la flexibilité et la personnalisation qu’elle offre, la gestion mixte du PER permet également de bénéficier d’avantages fiscaux intéressants. Les versements effectués sur un PER sont déductibles du revenu imposable, dans la limite des plafonds légaux. Cela permet de réduire l’impôt sur le revenu tout en épargnant pour la retraite.
De plus, les gains réalisés au sein du PER sont soumis à une fiscalité avantageuse. Les plus-values ne sont pas imposées tant qu’elles restent investies dans le plan. À la sortie, les sommes peuvent être perçues sous forme de capital ou de rente viagère, offrant ainsi une grande souplesse dans la gestion de son complément de retraite.
La gestion mixte du PER est une solution innovante qui allie le meilleur de plusieurs modes de gestion. Elle offre une grande flexibilité et permet aux épargnants de personnaliser leur stratégie d’épargne en fonction de leurs objectifs et de leur profil. En combinant autonomie et expertise professionnelle, elle constitue une option idéale pour ceux qui souhaitent optimiser leur épargne retraite tout en bénéficiant d'avantages fiscaux.